本報(bào)記者 蘇向杲 楊潔

1月4日，銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布《一年期以上人身保險(xiǎn)產(chǎn)品信息披露規(guī)則》（以下簡(jiǎn)稱《規(guī)則》），明確要求保險(xiǎn)公司一年期以上人身保險(xiǎn)產(chǎn)品應(yīng)當(dāng)按照設(shè)計(jì)類型，對(duì)產(chǎn)品保障水平、利益演示等內(nèi)容進(jìn)行詳細(xì)披露，充分揭示產(chǎn)品的長(zhǎng)期屬性和各類風(fēng)險(xiǎn)特征，并明示交費(fèi)方式、退保損失等產(chǎn)品關(guān)鍵內(nèi)容?！兑?guī)則》自2023年6月30日起施行。

一年期以上人身保險(xiǎn)產(chǎn)品

均應(yīng)制定產(chǎn)品說明書

《規(guī)則》提到，保險(xiǎn)公司銷售一年期以上人身保險(xiǎn)產(chǎn)品應(yīng)當(dāng)向消費(fèi)者提供產(chǎn)品說明書。其中，分紅型、萬能型、投資連結(jié)型保險(xiǎn)產(chǎn)品說明書和其他宣傳材料中演示保單利益時(shí)，應(yīng)當(dāng)根據(jù)要求演示產(chǎn)品未來的利益給付。

保險(xiǎn)公司銷售普通型、分紅型、萬能型、投資連結(jié)型保險(xiǎn)產(chǎn)品，不得與銀行儲(chǔ)蓄、銀行理財(cái)、基金、國(guó)債等進(jìn)行收益簡(jiǎn)單比較，也不得對(duì)投保人、被保險(xiǎn)人、受益人及社會(huì)公眾進(jìn)行誤導(dǎo)宣傳。

普通型保險(xiǎn)：

保險(xiǎn)期間大于10年的應(yīng)逐年演示前10年各保單年度末的保單利益

普通型保險(xiǎn)產(chǎn)品的產(chǎn)品說明書應(yīng)當(dāng)包括但不限于以下內(nèi)容：一是產(chǎn)品基本特征：產(chǎn)品的保險(xiǎn)責(zé)任、責(zé)任免除、投保范圍、保險(xiǎn)期間、交費(fèi)方式、保單利益、等待期、猶豫期等。二是利益演示：以表格形式演示普通型保險(xiǎn)各保單年度末的保單利益，表格中至少應(yīng)當(dāng)包括以下要素：各年度保險(xiǎn)費(fèi)及累計(jì)保險(xiǎn)費(fèi)；滿期給付、身故給付、疾病給付、醫(yī)療補(bǔ)償、退保金等保證利益。

保險(xiǎn)期間10年或者少于10年的，應(yīng)當(dāng)逐年演示各保單年度末的保單利益；保險(xiǎn)期間大于10年的，應(yīng)當(dāng)逐年演示前10年各保單年度末的保單利益。

分紅險(xiǎn)：

采用現(xiàn)金紅利分配方式的披露現(xiàn)金紅利實(shí)現(xiàn)率

針對(duì)分紅型保險(xiǎn)產(chǎn)品信息披露，《規(guī)則》提到，保險(xiǎn)公司應(yīng)當(dāng)于每年分紅方案宣告后15個(gè)工作日內(nèi)，在公司官方網(wǎng)站上披露該分紅期間下各分紅型保險(xiǎn)產(chǎn)品的紅利實(shí)現(xiàn)率。

采用現(xiàn)金紅利分配方式的，披露現(xiàn)金紅利實(shí)現(xiàn)率。采用增額紅利分配方式的，披露增額紅利實(shí)現(xiàn)率和終了紅利實(shí)現(xiàn)率。

《規(guī)則》明確，保險(xiǎn)公司在計(jì)算各產(chǎn)品紅利實(shí)現(xiàn)率時(shí)，以4.5%減去產(chǎn)品預(yù)定利率為利益演示基礎(chǔ)。若同一產(chǎn)品對(duì)應(yīng)不同賬戶，應(yīng)當(dāng)分別披露該產(chǎn)品不同賬戶下的紅利實(shí)現(xiàn)率。除向投保人提供紅利通知書和在公司官方網(wǎng)站披露紅利實(shí)現(xiàn)率外，保險(xiǎn)公司不得向公眾披露或者宣傳分紅型保險(xiǎn)產(chǎn)品的經(jīng)營(yíng)成果或者分紅水平。

“《規(guī)則》首次提出要求保險(xiǎn)公司披露分紅實(shí)現(xiàn)率指標(biāo)，同時(shí)取消高、中、低三檔演示利率表述，調(diào)低演示利率水平?！便y保監(jiān)會(huì)有關(guān)部門負(fù)責(zé)人表示，取消高、中、低三檔演示利率表述，調(diào)整分紅型保險(xiǎn)、萬能型保險(xiǎn)為兩檔演示，并調(diào)低演示利率水平，一方面與市場(chǎng)利率長(zhǎng)期走低趨勢(shì)相符；另一方面也有利于引導(dǎo)行業(yè)關(guān)注自身利差損風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)，合理引導(dǎo)保險(xiǎn)消費(fèi)者預(yù)期。另外，學(xué)習(xí)借鑒國(guó)際監(jiān)管經(jīng)驗(yàn)，要求保險(xiǎn)公司披露分紅型產(chǎn)品的紅利實(shí)現(xiàn)率，有助于提升分紅型保險(xiǎn)的透明度，切實(shí)保障消費(fèi)者的知情權(quán)。

萬能險(xiǎn)：

提示“結(jié)算利率超過最低保證利率的部分是不確定的”

《規(guī)則》提到，萬能型保險(xiǎn)產(chǎn)品說明書應(yīng)當(dāng)包括但不限于以下內(nèi)容：（一）風(fēng)險(xiǎn)提示：1.在產(chǎn)品說明書顯著位置用比正文至少大一號(hào)的黑體字提示該產(chǎn)品為萬能型產(chǎn)品，結(jié)算利率超過最低保證利率的部分是不確定的。2.提供靈活交費(fèi)方式的，還應(yīng)當(dāng)特別提示投保人停止交費(fèi)可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)和不利后果。

此外，保險(xiǎn)公司應(yīng)當(dāng)以不低于萬能產(chǎn)品的結(jié)息頻率在公司官方網(wǎng)站上公布當(dāng)次的日結(jié)算利率和年化結(jié)算利率。保險(xiǎn)公司應(yīng)當(dāng)在公司官方網(wǎng)站上保留至少最近10年萬能型保險(xiǎn)產(chǎn)品各次結(jié)算利率的歷史信息，供社會(huì)公眾查詢。運(yùn)作時(shí)間不足10年的，應(yīng)當(dāng)保留萬能型保險(xiǎn)產(chǎn)品開辦以來各次結(jié)算利率的全部歷史信息。

投連險(xiǎn)：

采用樂觀、中性、不利三檔情景演示未來利益給付

《規(guī)則》提到，投資連結(jié)型產(chǎn)品的產(chǎn)品說明書應(yīng)當(dāng)包括投資賬戶情況說明，包括：產(chǎn)品所連結(jié)的各投資賬戶的資產(chǎn)配置目標(biāo)、原則、投資策略、投資工具及比例等。產(chǎn)品所連結(jié)的各投資賬戶過去10年每月末賬戶賣出單位價(jià)格變化圖。投資賬戶運(yùn)作時(shí)間不足10年的，則為其存續(xù)時(shí)間內(nèi)每月末賬戶的賣出單位價(jià)格變化圖。各投資賬戶提取的各項(xiàng)費(fèi)用及提取時(shí)間。投資單位價(jià)值評(píng)估方法。各投資賬戶面臨的主要投資風(fēng)險(xiǎn)。在投資賬戶設(shè)定投資業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的情況下，說明投資業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)及計(jì)算方法。委托商業(yè)銀行進(jìn)行資產(chǎn)托管的投連產(chǎn)品，還應(yīng)當(dāng)披露資產(chǎn)托管銀行名稱。投資賬戶相互轉(zhuǎn)換情況。

保險(xiǎn)公司對(duì)投資連結(jié)型保險(xiǎn)產(chǎn)品演示保單利益時(shí)，應(yīng)當(dāng)采用樂觀、中性、不利三檔情景演示產(chǎn)品未來的利益給付，用于利益演示的假設(shè)投資回報(bào)率分別不得高于6%、3.5%和1%。保險(xiǎn)期間10年或者少于10年的，應(yīng)當(dāng)逐年演示各保單年度末的保單利益；保險(xiǎn)期間大于10年的，應(yīng)當(dāng)逐年演示前10年各保單年度末的保單利益。利益演示應(yīng)當(dāng)注明投資連結(jié)型保險(xiǎn)產(chǎn)品對(duì)應(yīng)資產(chǎn)的假設(shè)投資回報(bào)率，并用醒目字體標(biāo)明該利益演示基于公司的投資收益假設(shè)，不代表公司歷史經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，也不代表對(duì)公司未來經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的預(yù)期，實(shí)際投資收益可能出現(xiàn)負(fù)值。

銀保監(jiān)會(huì)有關(guān)部門負(fù)責(zé)人表示，《規(guī)則》做為《人身保險(xiǎn)產(chǎn)品信息披露管理辦法》（銀保監(jiān)會(huì)令2022年第8號(hào)）的配套文件，通過明確各類型人身保險(xiǎn)產(chǎn)品信息披露的具體要求，全面規(guī)范保險(xiǎn)公司產(chǎn)品信息披露行為，加大公司信息披露力度，不斷提升保險(xiǎn)產(chǎn)品的透明度，保護(hù)消費(fèi)者的合法權(quán)益。

（編輯 上官夢(mèng)露）